索罗斯2026年第一季度投资动态：加码英伟达、台积电，清仓Sunrun

根据最新的索罗斯年13F持仓报告，知名投资者乔治·索罗斯旗下的第季度投电清索罗斯基金管理公司在2026年第一季度再次增加在人工智能领域的投资，特别是资动英伟达(NVDA.US)和台积电(TSM.US)，同时首次建仓伯克希尔哈撒韦(BRK.B.US)和心理健康平台Talkspace(TALK.US)。态加台积

在这一季度，码英索罗斯基金对英伟达的伟达持股从66.6万股增至107万股，增幅超过60%。索罗斯年根据英伟达的第季度投电清一季度均价，这次增持规模约为数亿美元。资动与此同时，态加台积基金还大幅增持台积电，码英展示了其对AI芯片全球供应链的伟达布局。当前AI算力需求的索罗斯年快速增长，让英伟达和台积电成为多家机构的第季度投电清投资重点。

此外，资动基金在本季度建立了多个新仓位，其中伯克希尔哈撒韦B类股的投资尤为引人注目，这也是基金首次进入这一由沃伦·巴菲特掌舵的投资巨头。有分析认为，此举显示了对“价值投资”风格的回归，并可能反映出防御性投资的考虑。

其他新建仓位包括：Talkspace(TALK)，购买277万股，当前市盈率高达519倍；Cemex(CX.US)，新增299万股；同时还进入了黑石(BX)、林德(LIN)、ServiceNow(NOW.US)以及Select Medical Holdings(SEM.US)等公司。

在减持方面，索罗斯基金则显示出果断，显著减持住宅太阳能公司Sunrun(RUN.US)，持股从223万股骤降至约2万股，减持幅度达到99%。此前，在2025年四季度，该基金已减持Sunrun约83%，此番近乎清仓表明对可再生能源板块短期前景的谨慎态度。

基金还减持了Ally Financial(ALLY.US)从169万股降至72.5万股，减持约57%；同时，其他被减持的公司包括：Datadog(DDOG.US)、亚马逊(AMZN.US)、Salesforce(CRM.US)、Figure Technology Solutions(FIGR.US)以及迪士尼(DIS.US)。

在2026年第一季度，索罗斯基金退出了以下公司的持仓：知名游戏开发商Take-Two Interactive Software(TTWO.US)及英国制药公司Indivior Pharmaceuticals(INDV.US)。

总体来看，索罗斯基金的调仓逻辑可归纳为以下三大主线：

1. **AI算力重仓**：增持英伟达、台积电，并新进ServiceNow，持续押注AI基础设施与软件应用。

2. **防御配置加码**：增持伯克希尔哈撒韦、Talkspace、Select Medical和必需消费品Kenvue，降低周期风险。

3. **消费与新能源降温**：大幅减持Sunrun、亚马逊、迪士尼，清仓游戏股Take-Two，减少在非必需消费和新能源领域的曝露。

需要注意的是，13F报告仅反映基金季度末的美股多头持仓，不包括空头头寸及非美资产，可能与基金的整体策略存在偏差。Talkspace的高市盈率超过500倍，需关注其未来盈利改善情况。